インデックス投信

インデックストウシン

特定の指数に連動する運用成果を目指すパッシブ型の投資信託

別名パッシブファンド

解説

インデックス投信とは、日経平均株価やTOPIX、S&P500などの指数（インデックス）に連動する運用成果を目指す投資信託です。パッシブ運用の代表例で、市場平均と同等のリターンを狙います。

指数の構成銘柄とほぼ同じ比率で組入れることで、指数に近い値動きを再現します。完全法（すべて組入れる）とサンプリング法（代表銘柄のみ）があります。

一般にアクティブ投信よりも信託報酬が低く抑えられる傾向があります。運用の透明性が高く、長期の積立投資で用いられることが多い商品区分です。

指数を上回るリターンは原則期待できません。連動対象指数自体が下落すれば基準価額も下落します。トラッキングエラーが発生することもあります。

インデックス投信が目指すのは？